【群益證法說會重點內容備忘錄】2023 年第三季營運概況與未來展望 20231121【群益證法說會重點內容備忘錄】2023 年第三季營運概況與未來展望 20231121

本報告內容使用 AI 技術，根據 台灣證券交易所及櫃買中心法說會之官方影音檔 進行摘要整理。本文件的目標是協助讀者快速理解各公司法說會之重點，包括營運狀況、財務表現及未來展望。

1. 群益證營運摘要

群益金鼎證券（市：6005）於 2023 年前三季營運表現強勁，歸屬於母公司業主之稅後淨利達 40.5 億元，每股盈餘 (EPS) 為 1.87 元，相較 2022 全年度獲利 8.4 億元 有顯著成長。截至 2023 年 10 月，累計自結稅後淨利已達 46.3 億元，EPS 為 2.13 元。

公司主要獲利來源為經紀業務，佔營收比重約 44%；泛自營業務（含自營、衍商及債券）佔比 32%；承銷及轉投資等業務合計佔比 25%。

展望未來，公司 2024 年的營運策略將以「財富管理為核心，AI 為驅動力」，聚焦於財富管理、AI 雙引擎、資源整合及永續人才四大發展方向，並訂定十大策略以強化市場競爭力。近期重要發展包括與精誠資訊合作推出全台創新的「AI 問問」智能服務，並領先同業完成投融資碳排放查證，展現在金融科技與永續金融的領導地位。

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2. 群益證主要業務與產品組合

• 核心業務與佈局：群益證為綜合性證券商，成立於 1988 年，目前資本額 217 億元，全台擁有 53 個營業據點，員工數 2,081 人。除台灣本業外，在香港、上海、成都等地亦有完整佈局，提供全方位的金融服務。
• 轉投資事業表現：集團旗下轉投資事業佈局完整，包含群益期貨、群益投信、群益投顧、創投等 13 個機構。其中，兩大主要轉投資事業群益期貨及群益投信表現亮眼，2023 年前 10 個月獲利分別為 11 億元及 11.8 億元，為集團穩定的獲利來源。
• 各業務分部概況：
  • 經紀業務：為公司最主要的營收來源。2023 年前三季經紀業務市佔率約 3.74%（市場排名第九），融資餘額市佔率 4.98%（市場排名第八）。
  • 財富管理：信託業務資產管理規模 (AUM) 約 178 億元，市場排名第六，為公司重點發展核心。
  • 自營及衍生性商品：泛自營業務為第二大獲利貢獻來源，佔營收 32%。權證發行檔數與金額均位居市場第三；結構型商品發行量排名第六。
  • 承銷與股務代理：公司債競標承銷案件數與承銷量分別排名第四與第七；股務代理家數達 385 家，市場排名第三，業務基礎穩固。

3. 群益證財務表現

• 關鍵財務指標：
  • 2023 年前三季：歸屬母公司業主淨利 40.5 億元，EPS 1.87 元。
  • 2023 年前十月 (自結)：稅後淨利 46.3 億元，EPS 2.13 元。
  • 歷史獲利表現：2022 年淨利 8.4 億元 (EPS 0.39 元)，2021 年淨利 41.3 億元 (EPS 1.9 元)，2020 年淨利 48.8 億元 (EPS 2.25 元)，顯示 2023 年獲利能力已大幅回升。
  • 資產與權益：2023Q3 季底總資產為 3,331 億元，較去年同期增加 8%；權益總額為 480 億元，年增 5%。
  • 股利政策：近年現金股利發放穩定，2023 年發放每股 1.33 元，2024 年預計發放 1.5 元。
  • 資本結構與信評：近五季資本適足率 (CAR) 均維持在 265% 以上，遠高於法定要求的 200%。惠譽信評 (Fitch Ratings) 核予長期發行人評等為 BBB-，國內長期評等為 A(twn)，評等展望為穩定。

4. 群益證市場與產品發展動態

• 趨勢與機會：公司積極擁抱 AI 科技趨勢，將其視為業務發展的核心驅動力，致力於提升客戶服務體驗與內部營運效率。
• 關鍵產品與合作：
  • 推出「AI 問問」智能服務：與精誠資訊合作，在「群益贏家 APP」中導入決策式 AI 技術，能即時生成個股重點資訊，協助投資人提升決策效率，開啟券商智慧投資的新時代。
  • 舉辦多元投資論壇：為協助投資人掌握市場脈動，公司舉辦多場主題式論壇，議題涵蓋 AI 智能趨勢、全球總體經濟、歐美軍工產業、中港 AI 股等，展現其研究分析能力與客戶服務的深度。
• 永續金融實踐：
  • 完成投融資碳排放查證：領先同業，成為全台首家通過英國標準協會 (BSI) 查證，完成 2022 年度投融資碳排放盤查的獨立綜合券商，展現其在永續金融領域的領導地位。
  • 推動永續發展：公司持續舉辦「富裕森林」植樹活動及長達 12 年的「群益愛閱讀」校園深耕計畫，並攜手台鋼雄鷹棒球隊推廣反詐騙觀念，積極實踐企業社會責任。

5. 群益證營運策略與未來發展

• 長期發展計畫：2024 年的營運策略以「財富管理」與「AI」為雙主軸，具體策略如下：
  • 財富管理策略：追求業務差異化與服務專業化，提供全球資產配置，並深耕高資產客群。同時導入智能投顧以提升客戶滿意度並穩定收益。
  • AI 雙引擎策略：在自營交易方面，建立 AI 輔助的進出場篩選機制，提升交易效率與風控能力。
  • 資源整合：提供一站式金融服務，發揮集團綜效。
  • 人才永續：推動精英培育計畫，優化薪酬制度，並建立接班梯隊。
• 競爭優勢與定位：群益證憑藉完整的金融集團佈局、穩健的財務結構、領先的金融科技應用以及在永續金融領域的積極作為，建立其市場競爭優勢。公司持續榮獲多項大獎肯定，包括《國際商業雜誌》「台灣媒體聲量最佳券商」、交易所「證券商反詐騙評鑑卓越獎」及入選「外資精選金融十強」等。

6. 群益證展望與指引

公司未提供具體的財務預測數據。然而，根據其 2024 年的營運策略，未來的成長動能將主要來自於財富管理業務的深化、AI 技術的廣泛應用，以及集團資源的整合效益。公司將持續專注於提升服務附加價值，並透過永續發展與人才培育，奠定長期穩健成長的基礎。

免責聲明

本備忘錄之數據及陳述根據現有公開資訊與初步檢核，可能因實際財務報表或管理層後續公告更新資訊而調整。本文件僅作為參考之用，不構成投資建議。

本摘要僅供參考，若有進一步需求，請查閱原始影音及法說會簡報內容或公司官方公告。